Hur man beräknar arbetskapital eller rörelsekapital

Rörelsekapitalet tjänar till att mäta de likvida medel som finns tillgängliga för att finansiera den dagliga verksamheten i ett bolag. Att ha denna information kan hjälpa dig att hantera verksamheten och göra bra investeringsbeslut. Genom att beräkna rörelsekapital kan du avgöra om och hur länge ett företag kommer att kunna uppfylla sina nuvarande förpliktelser. Ett företag som har lite (eller noll) rörelsekapital har i allmänhet inte en bra framtid. Denna beräkning är också användbar för att bedöma om ett företag utnyttjar sina resurser effektivt. Formeln för beräkning av rörelsekapital är:

Rörelsekapital = omsättningstillgångar - kortfristiga skulder.

Del 1

Gör basilika beräkningar

Beräkna aktuella aktiviteter. Omsättningstillgångar är tillgångar som ett företag kommer att konvertera till kontanter inom ett år. Dessa tillgångar inkluderar likvida medel och andra kortfristiga konton. Exempelvis är aktiva fakturor, förutbetalda kostnader och inventar aktuella tillgångar.

Vanligtvis finns informationen i ett företags finansiella rapporter, som bör innehålla en del av kortfristiga tillgångar.
Om bokslutet inte innehåller en delmängd av omsättningstillgångar, läs dokumentlinjen för rad. Summa alla konton som faller under definitionen av "nuvarande verksamhet" att beräkna en subtotal Till exempel bör du inkludera de siffror som anges med formuleringen "aktiva fakturor", "inventering" och "flytande och likvärdiga pengar".

Beräkna kortfristiga skulder. Kortfristiga skulder är skulder som företaget ska betala på ett år. De inkluderar fakturor, upplupna kostnader och kortfristiga effekter.

Bokslutet ska innehålla en del av kortfristiga skulder. Om inte, använd informationen på det här dokumentet för att beräkna summan genom att lägga till de angivna skulderna. Du bör till exempel använda siffror som anges med formuleringen "avsättningar", "skatt" och "kortfristiga lån".

Beräkna rörelsekapital. Denna beräkning måste utföras med en enkel subtraktion. Subtrahera de totala kortfristiga skulderna från den av omsättningstillgångarna.

Tänk exempelvis att ett företag har omsättningstillgångar på 50 000 euro och kortfristiga skulder på 24 000 euro. Företaget bör ha ett rörelsekapital på 26 000 euro. Den ska kunna betala alla kortfristiga skulder genom omsättningstillgångar och har fortfarande medel som kommer att tjäna andra syften. Han skulle kunna använda dessa pengar för att finansiera verksamhet eller långfristiga skulder. Det skulle också kunna fördela det bland aktieägarna.

Om nuvarande skulder är högre än omsättningstillgångar, skulle resultatet bli ett cirkulerande kapital i underskott. Detta underskott kan indikera att företaget riskerar att bli insolvent. Som ett resultat kan detta innebära att det är i kris och att det knappast är en bra investering.

Tänk till exempel ett företag som har 100 000 euro av omsättningstillgångar och 120 000 euro av kortfristiga skulder. Den har ett cirkulerande kapital i underskott på 20 000 euro. Med andra ord kan företaget inte uppfylla sina nuvarande skyldigheter och måste sälja långsiktiga tillgångar värda 20 000 euro eller hitta andra finansieringskällor.

Del 2

Förstå och hantera arbetskraften

Beräkna likviditetskvoten. För en djupare granskning använder många analytiker en indikator på det finansiella namnet på ett namngivet företag "likviditetsförhållande". Beräkningen är baserad på samma siffror som visas i de två första stegen i den första delen av artikeln, men i stället för en siffra i euro, erbjuder en kvot.

En kvotient är ett verktyg för att jämföra två beroende värden. Beräkna ett matematiskt förhållande Det består vanligtvis av en enkel division.
För att beräkna likviditetsförhållandet dela upp omsättningstillgångarna för kortfristiga skulder. Likviditetsgrad = omsättningstillgångar ÷ kortfristiga skulder.
Med ett exempel på första delen är bolagets likviditetsförhållande: 50 000 ÷ 24 000 = 2,08. Det innebär att företagets omsättningstillgångar är 2,08 större än kortfristiga skulder.

Förstå likviditetskvotientens användbarhet. Det är ett verktyg för att bedöma företagets förmåga att uppfylla sina nuvarande finansiella skyldigheter. I huvudsak berättar det om ett företag kan betala räkningarna. Vid jämförelse mellan olika företag eller branscher är det ofta bättre att använda likviditetskvoten.

Det ideala likviditetsförhållandet är cirka 2,0. En kvot på eller under 2,0 kan indikera en högre standardrisk. Å andra sidan kan en kvot som överstiger 2,0 innebära att förvaltningen är för konservativ och motvillig att utnyttja företagsmöjligheterna.

Med hjälp av exemplet ovan är vanligtvis ett likviditetsförhållande på 2,08 positivt. Du kan tolka det genom att dra slutsatsen att de aktuella tillgångarna kan finansiera kortfristiga skulder i cirka 2 år, uppenbarligen utgående från antagandet att skulderna kvarstår på samma nivå.

En likviditetskvotent som kan definieras som acceptabel varierar från en sektor till en annan. Vissa industrier är kapitalintensiva och kan behöva lån för att finansiera verksamheten. Tillverkningsföretag, till exempel, kommer sannolikt att ha höga likviditetsförhållanden.

Hantera operativt kapital. Företagsledare måste hålla reda på alla aspekter av rörelsekapitalet för att hålla det på en optimal nivå. Detta inkluderar hantering av inventering och aktiva och passiva fakturor. De måste utvärdera lönsamheten och riskerna som härrör från en knapp eller överdriven användning av rörelsekapital.

Ett företag som har lite operativt kapital riskerar exempelvis att inte kunna betala kortfristiga skulder. Att ha för mycket rörelsekapital kan dock fortfarande vara ett problem. Ett företag som har överskott skulle kunna investera för att uppnå långsiktiga produktivitetsförbättringar. Till exempel skulle överskottskapital kunna investeras i ny produktionsinfrastruktur eller detaljhandel. Dessa typer av investeringar kan öka framtida intäkter.

Om rörelsekapitalet är för hög eller låg, läs avsnittet i rådet för att hitta idéer om hur man förbättrar det.

tips

Undvik att betala sent av kunder genom att lära sig att hantera gäldenärer. Om du snabbt behöver ta emot intäkter, kan du erbjuda rabatter på förskottsbetalningar.
Betala kortfristiga lån före löptid.
Köp inte anläggningstillgångar (till exempel en ny fabrik eller ny byggnad) med kortfristiga lån. Det är svårt att konvertera tillgångar till kontanter för att betala för kortfristiga lån. Detta kommer att ha en negativ inverkan på rörelsekapitalet.
Hantera lager. Försök att undvika ett överskott eller en standardleverans. Många tillverkningsindustrier använder metoden för Just-In-Time (JIT) för lager eftersom det är kostnadseffektivt. Dessutom används mindre utrymme för att lagra tillgångar och minska den skadade inventeringen.

Dela på sociala nätverk:

Relaterade